2016年8月24日我国出台了《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》，《暂行办法》明确规定网络借贷信息中介机构不得在互联网以外的物理场所推介理财活动、不得为自身融资。时隔近两年，一些公司仍然打着P2P的旗号，做着非法吸储的业务。

有投资人向本刊投诉称：中融民信分公司及线下门店对不特定人群开展线下理财业务，并通过POS机刷卡的方式吸收资金，疑似非法集资。记者以投资人的身份，对北京中融民信在辽宁、吉林、黑龙江、江苏等多地线下门店及分公司进行了为期5个月的走访调查。

记者调查发现：“民信贷”平台运营主体中融民信资本管理有限公司(下文简称：中融民信)一直开展线下理财业务，2018年4月11日，记者到中融民信总部采访时发现，投资人已开始到北京总部“讨债”，该公司惊现1.5亿兑付危机。

线下违规吸储 涉嫌非法集资

中融民信通过线下门店以及分公司职场对不特定人群销售固定收益的理财产品。据线下分公司业务人员介绍，民信集团旗下划分了九家分公司，中融民信是资产端，民信金服、民信阿里是财富端。

中融民信线南京分公司业务人员向记者介绍：“中融民信总公司2012年成立，南京分公司2014年成立。公司产品有月满盈(一个月)，单季鑫(三个月)，拿一年期的产品举例，一年收益10%，50万以下，存10万，一年到期拿11万回家，50万到100万之间，收益10.5%，存10万，利息1万零五百，100万，11.2%，到期111.2万。最高收益3年期，利息13%。”业务人员介绍的情况与记者走访的其他分公司基本一致，都是与客户签订的《个人出借与咨询服务协议》是三方协议，甲方为出借人，乙方为中融民信资本管理有限公司，丙方为民信阿里信息咨询(北京)有限公司。中融民信线下分公司同样使用富友支付提供的POS机刷卡来吸收投资人资金，POS机小票显示商户名称均为中融民信管理有限公司。

《个人出借咨询服务协议》

富友POS机小票 商户名称：北京中融民信管理有限公司

《最高人民法院关于审理非法集资刑事案件具体应用法律若干问题的解释》“第一条违反国家金融管理法律规定，向社会公众(包括单位和个人)吸收资金的行为，同时具备下列四个条件的，除刑法另有规定的以外，应当认定为刑法第一百七十六条规定的‘非法吸收公众存款或者变相吸收公众存款’：(一)未经有关部门依法批准或者借用合法经营的形式吸收资金;(二)通过媒体、推介会、传单、手机短信等途径向社会公开宣传;(三)承诺在一定期限内以货币、实物、股权等方式还本付息或者给付回报;(四)向社会公众即社会不特定对象吸收资金。”

中融民信利用线下门店及分公司对不特定人群吸收资金并签订固定收益的理财协议，资金流向该公司，这种行为显然已涉嫌非法集资。

据中融民信线下分公司经理介绍，投资人资金由江西银行监管，使用的POS机却是由富友支付提供的，资金直接流向中融民信公司账户。投资人资金究竟被用到什么地方了，中融民信又是如何来保障投资人本息不受损失?中融民信各分公司均宣称《个人出借咨询服务协议》中的乙方(中融民信)和丙方(民信阿里)是一家，这两家是否存在关联关系?中融民信开展线下理财业务是否得到相关部门的许可?

记者带着这些疑问来到了位于北京市朝阳区工人体育场北路4号凯富大厦3层的中融民信总部采访。

中融民信资本管理有限公司公共关系总监申经理接受了记者的采访，记者问中融民信有多少线下门店开展理财业务，申经理告诉记者公司线下门店只是客户体验中心，没有销售功能，只给客户答疑做一些咨询类的业务，并否认线下门店通过POS机收取投资者的资金。

记者问到中融民信是否取得相关部门颁发的融资和放贷许可，申经理讲我们没有相关的业务，目前整个互联网金融行业都没有金融牌照，公司正在做备案准备工作。随后申经理以自己只是负责公司品牌板块，理财业务情况不是很清楚为由让记者把采访提纲用电子邮件的形式发到他邮箱，他核实了解相关问题后再给记者答复。

中融民信惊现1.5亿兑付危机 投资人来到总部讨债

记者随后在公司走廊碰到一大批投资人来公司讨要投资款，中融民信现场工作人员向投资者解释到，现在特殊情况，正常到期的客户都还没兑现，都在等都在排队，公司资金回流出现问题，最近的一笔1.5个亿的资金现在没收回来，这1.5个亿拿回来起码能把3月份的客户兑付掉，但现在确实拿不回来。

《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》其第十七条明确规定，网络借贷金额应当以小额为主，并对借款额度作出了限制。其中，个人和企业在同一平台借款上限分别为20万元和100万元，而在不同平台借款上限应分别不超过100万元和500万元。而中融民信向一个公司一笔就是1.5个亿的借款，这已明显违规，如果平台风控没做好，一旦出现坏账，平台的资金流将会面临极大考验，即便能撑过去一波，下一波谁也无法预料。

民信贷官网疑似提现困难 投资人已然恐慌

在民信贷官方论坛，投资人纷纷发帖质问《为什么3月1号提现至今没有到账》、《为什么提现这么慢 总是不按时间到账 有什么问题澄清一下》。2018年3月6日，账户名称为139****6417的投资人发出质疑：“为什么3月1日提现，至今没有到账”

2018年3月7日，账户名称为137****8806的投资人在民信贷官网论坛发布《为什么提现这么慢 总是不按时间到账 有什么问题澄清一下》，3月21日，账户名称为138****1621的投资人回帖“同问，关于公司运营状况是不是出现问题请澄清”;4月4日，账户名称为138****5577的投资人跟帖“3月24号申请提现，现在还在审核当中!什么情况”;4月10日，账户名称为186****8847的投资人跟帖“感觉就是有什么问题，一旦出现问题咱们有什么途径去解决吗?是不现在可以报案什么的?”

兑付危机期间 线下公司推广加息活动疯狂“吸金”

4月14日上午，中融民信线南京分公司在中心大酒店举办名为“四月客户 加息方案”的大型活动，记者在现场看到，来参加活动的人大概有两百多人，大部分客户都以中老年人为主，会上主持人向大家介绍三个月的产品加息0.15%、六个月的产品加息0.3%、一年的产品加息0.6%、二年的产品加息1%、三年的产品加息1.2%，方案适用范围是到期客户本月续投及新增客户，并以客户砸金蛋送礼品的形式让客户现场加单，奖品有蜜蜂蜜礼盒、足浴盆、血压仪、豆浆机和50元到200元的苏果购物卡。

每位客户只要加投5万就能砸一次金蛋，记者在会场看到，先后有几十位客户参加了砸金蛋活动。

中融民信陷入巨额亏损的漩涡 业绩不容乐观

工商资料显示，中融民信由中融民信资本管理有限公司运营，公司成立于2012年1月，注册资金1亿元。控股股东为自然人付东海，系民信公司董事长。

同时，中融民信还陷入了巨额亏损的漩涡。据互金协会的互联网金融登记披露服务平台数据显示，中融民信2016年营收3.15亿，但由于销售和管理费用等支出较高，2016年净亏损达2.76亿。比2015年时的净亏损2.45亿进一步扩大。2017年的数据目前还未披露，业绩情况尚不得而知，但在互金行业进入严监管的大势之下，加之高企的逾期，其业绩恐不容乐观。业内资深人士告诉记者线下财富公司的高成本运营、缺乏合格投资人设置、信息披露的不透明、监管的不可操作性等原因，如同定时炸弹一样危险，对于还涉嫌线下理财的P2P，建议投资者远离。

截止记者发稿前，中融民信并未对记者发出的采访作出任何回应，对其论坛投资者质疑的问题也未作出回复。针对中融民信存在的问题，本刊将持续关注。

【来源：网贷天眼】